От ключевой ставки напрямую зависит, под какой процент вам дадут кредит в банке. А также – какая прибыль будет по депозитам и сколько дивидендов принесут вам акции.
⠀
Итак, что же это за ставка такая?
Всё просто. Так же, как вы берете кредит в банке, так же и сам этот банк кредитуется в Центробанке. А ключевая ставка – это именно тот процент, под который ЦБ готов выдавать такие кредиты.
Ключевая ставка всегда ниже, чем банковские проценты по кредитам. Но, к сожалению, гражданин (физическое лицо) не может взять кредит у ЦБ под ключевую ставку. Центробанк даёт деньги в долг только «крупным оптом»: от нескольких миллиардов рублей.
Как менялась ключевая ставка ЦБ РФ?
В 2014 году ставка была резко повышена с 5.5% до 17%, а затем плавно снижалась до 6.5% в феврале 2020 года. Минимальной ключевая ставка 4,25% была в разгар пандемии коронавируса, в июле 2020 года. Максимальная ставка 21% держалась практически всю половину 2025 года, после чего пошла тенденция к её снижению. В настоящий момент значение ключевой ставки 16%.
Что даёт низкая ключевая ставка?
Её снижение – это, казалось бы, хорошо:
- Населению доступны дешёвые кредиты и ипотеки.
- У бизнеса меньше кредитов и больше денег на развитие.
- Деньги дешевеют и вливаются в экономику. Хранить их «под подушкой» или в банке становится невыгодно: проценты по депозитам также снижаются.
Всё бы замечательно, но в итоге деньги дешевеют. У населения их становится слишком много, резко возрастает спрос на товары. Но производители не успевают: предложение отстаёт от спроса. В итоге начинается рост цен.
Всё это называется одним словом: «инфляция».
Вот почему снижение ключевой ставки на первый взгляд желанно для населения и бизнеса. Но оно может привести к тому, что стоимость денег упадёт, а цены вырастут.
Что даёт высокая ключевая ставка?
- Когда ЦБ её повышает, закономерно растут и ставка по кредитам, и ставка по депозитам.
- Деньги становятся менее доступными для населения и бизнеса. Траты уменьшаются.
- Спрос на товары и услуги падает, потому что у населения становится меньше денег. А раз падает спрос, то и цены начинают идти вниз.
Получается, что повышение ключевой ставки снижает цены, в то время как её снижение их увеличивает.
Загрузка...